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4家上市期货公司上半年营收近168亿,风险管理、境外金融业务“扛大旗”

界面新闻记者 | 冯赛琪

8月27日晚间,永安期货(600927.SH)披露了2024年半年报,公司上半年营收121.11亿元,同比上升1.21%,归属于母公司股东的净利润3.08亿元,同比下降25.35%。

至此,在A股上市的4家期货公司半年报全部披露完毕。这4家公司上半年营收累计将近168亿元,累计净利润近7亿元,营收净利润均排名榜首的是永安期货。南华期货(603093.SH)位居第二,实现营业收入26.38亿元,同比下降16.14%;净利润2.3亿元,同比增长36.73%。上半年弘业期货(001236.SZ)和瑞达期货(002961.SZ)营收业绩相近,分别为10.28亿元和10.02亿元,净利润分别为1280.07万元和1.37亿元。

期货公司业绩整体下降。中期协数据显示,上半年国内期货公司累计营业收入179.76亿元,同比下降3.74%;累计净利润38.44亿元,同比下降22.87%。

传统经纪业务如何破局?

期货经纪业务一直是期货公司营收的重要抓手,近年来经纪业务对公司总营收的贡献低迷,如何突破经纪业务困局,是摆在期货公司面前的问题。

中期协数据显示,上半年全国期货市场累计成交量为34.60亿手,累计成交额为281.51万亿元,同比分别下降12.43%和增长7.40%。国信证券研报指出,上半年期货市场整体成交呈现“量减额增”,市场竞争趋于激烈。

据半年报披露,瑞达期货经纪业务上半年营收2.45亿元,较上年同期下降16.16%。南华期货手续费及佣金净收入2.72亿元,同比下降4.9%。

“期货经纪业务的竞争早已经进入白热化阶段,获客难、拉新难,还有年初开始的手续费减收下降、高频交易受限等政策明显影响了期货交易市场”,一位中部期货公司的营业部人员向界面新闻记者表示。

不过,也有公司期货经纪业务出现了逆势增长。弘业期货该业务上半年呈现触底回升态势,期货经纪业务 *** 成交额、客户权益等均实现增长。期货经纪及资产管理业务1.5亿元,同比增长了27.4%,上半年月均开户数同比增长41%,机构客户日均权益占比58.69%。

为突破经纪业务困局,多家期货公司表示,希望在优化分支机构布局、提升机构客户数量、互联网营销引流方面做文章。提高公司法人客户规模,着力通过互联网实施精准获客和精准营销,例如,目前瑞达期货已在厦门、成都、上海等地组建互联网运营团队,基于当前互联网开发的新形势,积极探索投资咨询更多样化的服务方式。

南华期货表示,上半年针对产业链龙头企业、上市公司以及各类机构客户进行了重点拓展。弘业期货表示,公司在经纪业务方面进一步优化分支机构布局,经综合评估后进行撤并。加大客户拜访力度;加强互联网营销,通过外部引流、直播等方式,提升客户流量。

创新型业务表现亮眼

风险管理、境外金融等创新型业务“扛大旗”。

不过,风险管理业务越来越成为拉动期货公司营收的主要力量。据中期协统计,期货风险管理行业上半年业务收入1135.19亿元,同比增长4.73%;净利润8.53亿元,同比增长6.89%,实现了规模和利润双增长。

多数期货公司通过旗下的子公司开展这一业务,永安期货主要通过永安资本及其子公司开展风险管理业务,上半年该业务实现营收112.99亿元,营业利润1.14亿元。弘业期货风险子公司营收8.78亿元,同比增长10.74%,占总营收比重的85.38%。其中在金属镍单品种上实现营收超2亿元,场外期权新增名义本金186亿元,同比增长75.5%,累计服务中小微企业76家。

瑞达期货的风险管理业务同样增长迅猛,上半年交出了7.03亿元的营收成绩,较上年同期增长167.09%,占营业总收入比重的70.23%。上半年,风险子公司瑞达新控实现场外衍生品交易实际名义本金539.89亿元,较上年同期增长37.83%,权利金收入1.44亿元,较上年同期增长63.05%;做市商方面,上半年瑞达新控已涉及做市品种59个,期权做市业务市场占有率为12.13%,做市累计成交额位居行业前列,且报价能力在业内具有显著优势。

此外,近年来期货公司开始发力境外金融业务,试图找到营收增长的新动力。

在这一业务上,南华期货进步迅速。根据其此次披露的半年报,南华期货境外金融实现营业收入3.21亿元,净利润2亿元。

在境外牌照上,上半年南华期货取得了ICE-US交易所的清算资质,主流交易所清算席位趋于完善,持有香港和新加坡两地的资管业务牌照,具备QFII和RQFII资质,能够为境外客户参与中国期货市场提供渠道以及配套服务。境外证券业务方面在推进货币基金的代销业务。

瑞达期货境外业务实现同比大幅增长,上半年该部分业务营业收入1064.96万元,同比增长160.10%。永安期货该业务上半年营收3亿元,营业利润6997.29万元,同比增长9.74%。值得一提的是,永安期货披露了其境外期货经纪业务的发展,交易量同比增长75.06%,机构客户权益占比提升至80%,机构客户交易量占比提升至70%。